トリケミカル研究所（東証プライム：4369）は、3月に公表した予想を上半期の実績が大きく上回ったことを受け、2027年1月期の通期利益予想を上方修正した。
2026年7月31日までの半期で、半導体製造向け高純度薬品を手がける山梨県上野原市の同社は、売上高147億円（予想137億円比7.3％増）を計上した。営業利益は38.4億円で計画を約30％上回り、親会社株主に帰属する当期純利益は33.7億円と、会社予想の21.9億円を54％上回った。半期の1株当たり利益は103.81円で、予想の67.39円を上回った。
経営陣は要因として2点を挙げた。生成AI関連需要を背景に半導体メーカーが工場の稼働率を高水準に維持し、その設備投資により同社の中国・台湾向け出荷が当初想定を上回った。これとは別に、韓国でのメモリ生産好調により持分法適用会社のSKトリケム株式会社の業績が計画を上回り、本業以外の投資収益が経常利益を押し上げた。
こうした地域別の傾向は、上半期の売上高の内訳にも表れている。外部顧客向け売上高は中国が58.4億円、台湾が49.5億円だったのに対し、日本は22.1億円、韓国は12.8億円にとどまった。
43％増の利益目標
経営陣はこうした状況が今後も続くとみており、トリケミカル研究所は中間決算とあわせて通期の連結業績予想を修正した。売上高は3月時点の予想270億円から9.3％増の295億円、営業利益は24.2％増の74.5億円、経常利益は38.4％増の87.2億円、親会社株主に帰属する当期純利益は従来予想の46億円から42.8％増の65.7億円とした。通期の1株当たり利益予想は141.55円から202.17円に引き上げた。
| 項目 | 3月予想 | 修正後予想 | 増減率 |
|---|---|---|---|
| 売上高 | ¥27.0bn | ¥29.5bn | +9.3% |
| 営業利益 | ¥6.0bn | ¥7.45bn | +24.2% |
| 経常利益 | ¥6.3bn | ¥8.72bn | +38.4% |
| 親会社株主に帰属する当期純利益 | ¥4.6bn | ¥6.57bn | +42.8% |
| 1株当たり利益 | ¥141.55 | ¥202.17 | — |
同社の開示資料によると、今回修正した純利益目標は、売上高239億円だった2026年1月期の実績純利益55.2億円と比べても19.1％上回る水準となる。
トリケミカル研究所の開示文書には、この予想は現時点で入手可能な情報に基づくものであり、同社が挙げた需要動向以外の要因により実績が異なる可能性があるとの通例の注記が付されている。同社は9月1日にアナリスト向け説明会を開催し、9月14日に半期報告書を提出する予定だ。